Michael Lewis’in “The Big Short” adlı kitabında anlatılan subprime ipotek krizini çağıran yatırımcılar, ABD başkanlık seçimlerini ve en iyi yatırım tercihlerini çevreleyen oynaklığı nasıl yönettiklerini açıkladılar. Seawolf Capital’in ortakları Porter Collins ve Vincent Daniel ile Moses Ventures’ın kurucusu Danny Moses, teminatlandırılmış borç yükümlülüklerini açığa sattılar ve 2008 mali krizinden önce subprime ipotek kredilerinin sona ermesinden milyonlarca dolar kar elde ettiler. Şimdi Collins, yatırımcıları Donald Trump’ın yeniden seçilmesinden kaynaklanan görünüşte dostça ekonomik politikaların beklenmedik sonuçlar getirebileceği konusunda uyarıyor. Collins, Pazartesi günü geç saatlerde CNBC’nin “Fast Money” programında “Trump’ın bazı politikaları… daha düşük vergiler ve daha düşük dolar… bununla ilgili sorun, bunun gerçekte düşük enflasyon anlamına gelmemesi” dedi. “Daha fazla tarife istiyor, ancak bu gerçekte düşük enflasyon anlamına da gelmiyor. Daha fazla vergi indirimi istiyor. Sorun, bunun daha düşük açıklara yol açmaması.” Collins, temel temaların hala yerinde olması nedeniyle portföyünü algılanan bir seçim sonucuna göre ayarlamadığını açıkladı. Moses, yatırımcıların ülkenin mali sorunları ve yeni bir yönetimin nasıl tepki verebileceği hakkında düşünürken uzun vadeli bir ufka sahip olması gerektiğine inanıyor. Moses, “Açığı ve borcu önemsiyorum. Durgunluğa girersek veya ekonomiler yavaşlarsa vergileri kesemezsiniz. Bu olmayacak. Bu işe yaramaz,” dedi. “Bu yüzden insanların burada hisse senedi ticareti yapmanın dışında bu konular hakkında daha uzun vadeli düşünmeleri gerekiyor.” En iyi seçimler Seawolf Capital’in ortakları, özellikle iyimser oldukları bir sektör olduğunu söyledi – nakliye. Bu hisse senetlerinin genellikle arz-talep dinamikleriyle işlem gördüğünü söylediler. “Talep çok istikrarlıydı; arz aslında çok zayıftı. Sonuç olarak, günlük navlun oranlarının fiyatları arttı ve hisse senetleri buna göre hareket etti,” dedi Daniel. Daniel, bu şirketlerin çoğunun temelleri iyileştikçe kendi hisse senetlerini geri satın aldığını söyledi. Seawolf Capital’in sahip olduğu nakliye konteyneri şirketlerinden biri, bu yıl %80’den fazla yükselen Zim Integrated Shipping Services’dır. Seawolf Capital ortakları, son zamanlarda rekor seviyelere ulaşan altını da sevdiklerini söyledi. ZIM YTD dağ Zim Integrated Shipping hisseleri 2024’te.